Giao dịch Định lượng là gì?
Giao dịch định lượng là một chiến lược giao dịch dựa trên phần mềm máy tính sử dụng các mô hình toán học và tính toán để đánh giá các mô hình và xu hướng trong chuyển động và hành vi của cổ phiếu với mục đích chọn cổ phiếu bị định giá thấp vào đúng thời điểm và thực hiện giao dịch có lãi. Nó thường dựa trên các yếu tố đầu vào như giá cả và khối lượng mà chúng được giao dịch. Hầu hết các cổ phiếu thường không có một mô hình cố định và có các mô hình chu kỳ trong đó các kỹ thuật giao dịch định lượng giúp kiếm tiền từ các xu hướng đó.
Mục đích chính đằng sau việc này là chọn cổ phiếu được định giá thấp hơn và tìm tài sản được định giá cao hơn giá trị thực của chúng. Nó loại bỏ sự can thiệp của con người ra khỏi quá trình ra quyết định đầu tư. Lý do là một mô hình dựa trên chương trình máy tính có thể chọn một xu hướng mà tâm trí con người có thể bỏ lỡ.
Các chiến lược giao dịch định lượng trong thời hiện đại cũng được các nhà đầu tư nhỏ lẻ sử dụng.
Giải trình
Các mô hình giao dịch định lượng có giá và khối lượng là đầu vào cốt lõi của chúng để xây dựng mô hình toán học.
Các phương pháp giao dịch này có các mô hình thống kê theo thuật toán và phức tạp. Chúng là những mục tiêu giao dịch ngắn hạn và nhịp độ nhanh. Nhà giao dịch định lượng thành thạo hơn với các công cụ số như đường trung bình động là một trong những công cụ thống kê. Các nhà giao dịch tận dụng công nghệ, các mô hình toán học và thống kê để đưa ra các chiến lược giao dịch sắc bén. Các nhà giao dịch định lượng có chiến lược giao dịch và xây dựng mô hình toán học dựa trên dữ liệu lịch sử.
Mô hình sau đó được kiểm tra và đánh giá. Nếu mô hình mang lại kết quả, mô hình sau đó sẽ được sử dụng cho vốn thực và giao dịch thị trường. Hoạt động của các mô hình này tương tự như dự báo khí hậu, trong đó các kỹ thuật xác suất được sử dụng dựa trên dữ liệu lịch sử để dự đoán thời tiết. Phương pháp tương tự được các nhà giao dịch sử dụng để dữ liệu thị trường đưa ra quyết định đầu tư.
Ví dụ về giao dịch định lượng
Giả sử Bob điều hành một quỹ XYZ. Anh ta sử dụng một hệ thống thuật toán để chọn và chọn cổ phiếu.
- Hệ thống quét hơn 50 biến trong năm danh mục là động lượng, giá trị, thu nhập và khối lượng để chọn và chọn cổ phiếu.
- Hệ thống đặt một giá trị cho mỗi biến và Bob chọn những biến có xếp hạng cao nhất.
Các thành phần của giao dịch định lượng
Nói chung, nó bao gồm bốn thành phần chính.
# 1 - Xác định Chiến lược
Nó bắt đầu bằng việc tìm ra chiến lược, khai thác cơ hội thị trường và thu hẹp tần suất giao dịch. Bất kỳ kế hoạch giao dịch định lượng nào đều bắt đầu với một thời gian nghiên cứu sâu rộng. Quá trình này bao gồm việc đưa ra chiến lược, đánh giá xem chiến lược có phù hợp với tập hợp chiến lược hiện tại hay không và thu thập bất kỳ dữ liệu nào cần thiết để kiểm tra chiến lược và cố gắng nâng cấp chiến lược để thu được lợi nhuận lớn hơn và giảm rủi ro.
Một nhà đầu tư bán lẻ sẽ phải xác định yêu cầu vốn của mình và chi phí giao dịch sẽ ảnh hưởng đến quyết định của mình như thế nào. Các diễn đàn công khai khác nhau cung cấp các chiến lược giao dịch có lợi nhuận. Có nhiều nguồn khác nhau để cung cấp kết quả giao dịch, bao gồm cả chi phí giao dịch. Các bài viết về định lượng thảo luận sâu về các chiến lược giao dịch khác nhau. Các tạp chí thương mại tiết lộ các chiến lược do các nhà quỹ nghĩ ra.
# 2 - Phản hồi chiến lược
Backtesting nhằm mục đích cung cấp bằng chứng rằng kỹ thuật được sử dụng có lợi khi được sử dụng trên dữ liệu lịch sử và dữ liệu mẫu. Nó cung cấp bằng chứng về cách chiến lược sẽ hoạt động trên thị trường thực tế. Việc phản đối không phải là bằng chứng thuyết phục về mức độ thành công của chiến lược. Nó phụ thuộc vào nhiều thành kiến có thể được loại bỏ càng xa càng tốt. Các yếu tố khác của backteting trong backteting bao gồm sự sẵn có của các bản ghi lịch sử, chi phí giao dịch liên quan và quyết định một phương pháp backtesting phù hợp. Khi chiến lược được quyết định, cần phải thu thập các bản ghi lịch sử để thực hiện thử nghiệm. Có nhiều nguồn dữ liệu giống nhau. Chi phí của chúng khác nhau dựa trên chất lượng của dữ liệu.
# 3 - Hệ thống Thực thi
Hệ thống thực hiện là cách một tập hợp các giao dịch được tạo bởi chiến lược giao dịch được thực hiện. Việc thực hiện giao dịch có thể là bán thủ công hoặc tự động. Mối quan tâm chính khi tạo ra một hệ thống thực hiện là giao diện với môi giới và giảm thiểu chi phí giao dịch. Con đường lý tưởng sẽ là tự động hóa cơ chế thực hiện của một giao dịch. Nó cho phép bạn tập trung vào nghiên cứu và chạy các chiến lược với tần suất cao hơn.
# 4 - Quản lý rủi ro
Vấn đề cuối cùng trong giao dịch định lượng là quản lý rủi ro. Nó bao gồm các thành kiến như rủi ro công nghệ, rủi ro môi giới là sự phá sản của nhà môi giới. Tóm lại, nó bao gồm mọi thứ có thể có thể cản trở giao dịch.
Làm thế nào để trở thành một nhà giao dịch định lượng?
Nhà giao dịch số lượng tiềm năng phải có các kỹ năng và công cụ thích hợp trước khi tham gia vào giao dịch định lượng. Một nền tảng vững chắc về tài chính, toán học và lập trình máy tính là một số trong những điều kiện tiên quyết đối với một người có nguyện vọng trở thành một nhà giao dịch định lượng.
Ưu điểm
- Mục đích của giao dịch là tính xác suất của một giao dịch có lãi.
- Nó cho phép giám sát, phân tích và đưa ra phán đoán giao dịch hiệu quả trên một nhóm cổ phiếu nhất định.
- Các phương pháp giao dịch định lượng nâng cao các quyết định giao dịch hiệu quả thông qua việc sử dụng các thuật toán máy tính để phân tích và đưa ra các quyết định giao dịch có lợi nhuận.
- Nó loại bỏ cảm xúc sợ hãi và tham lam và thúc đẩy các quyết định hợp lý, không để mọi thứ phỏng đoán hoặc may rủi.
Nhược điểm
- Thị trường tài chính luôn biến động, đòi hỏi các mô hình thuật toán phải phát triển nhất quán.
- Hầu hết các mô hình Định lượng chỉ mang lại lợi nhuận cho một loại thị trường hoặc điều kiện cụ thể mà mô hình được tạo ra. Chúng cần được phát triển lại khi điều kiện thị trường phát triển theo thời gian.
Phần kết luận
Giao dịch định lượng có công nghệ là nền tảng của nó. Nó cho phép thực hiện giao dịch nhanh hơn và có lãi. Tuy nhiên, việc tuân theo các mô hình định lượng một cách mù quáng có thể là điều khó hiểu.
